题目

[组合题]M公司正面临着甲、乙两家提供不同信用条件的卖方,甲公司的信用条件为“3/10,n/30”;乙公司的信用条件为“2/20,n/30”。一年按照360天计算,请回答下面互不相关的问题。
[要求1]如M公司在10~30天之间用该笔应付账款有一投资机会,年化投资回报率为60%,M公司是否应在10天内归还甲公司的应付账款,以取得3%的折扣。
[要求2]

如果M公司准备享有现金折扣,应选择哪家供应商?

本题来源:第四节-第五节 存货管理、短期债务管理 点击去做题

答案解析

[要求1]
答案解析:

放弃现金折扣成本=3%/(1-3%)×[360/30-10)]×100%=55.67%,由于10~30天内运用该笔款项可得的回报率60%>55.67%,故企业应放弃折扣。

[要求2]
答案解析:

放弃乙公司的现金折扣成本=2%/(1-2%)×360/10×100%=73.47%

放弃乙公司的现金折扣成本更高,应选择乙公司的现金折扣。

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拓展练习

第1题
[单选题]甲公司生产产品所需某种原料的需求量不稳定,为保障产品生产的原料供应,需要设置保险储备,确定合理保险储备量的判断依据是( )。(2015年)
  • A.缺货成本与保险储备成本之和最小
  • B.缺货成本与保险储备成本之和最大
  • C.边际保险储备成本小于边际缺货成本
  • D.边际保险储备成本大于边际缺货成本
答案解析
答案: A
答案解析:研究保险储备的目的,就是要找出合理的保险储备量,使缺货或中断损失和储备成本之和最小,选项A正确。
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第2题
答案解析
答案: B
答案解析:利息=900×8%-900×15%×2%=69.3(万元),实际借款额=900×(1-15%)=765(万元),所以有效年利率=69.3/765=9.06%。
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第3题
[不定项选择题]缺货成本是指由于不能及时满足生产经营需要而给企业带来的损失,包括( )。
  • A.商誉损失
  • B.停工待料损失
  • C.紧急额外购入成本
  • D.丧失销售机会的损失
答案解析
答案: A,B,C,D
答案解析:缺货成本指由于存货供应中断而造成的损失,包括材料供应中断造成的停工损失、产成品库存缺货造成的拖欠发货损失和丧失销售机会的损失(还应包括需要主观估计的商誉损失);如果生产企业以紧急采购代用材料解决库存材料中断之急,那么缺货成本表现为紧急额外购入成本(紧急额外购入的开支会大于正常采购的开支)。
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第4题
答案解析
答案解析:

(1)每次订货的变动成本=每次处理订单成本+每次运费+每次验货费=38.2+68+6×12=178.2(元)

(2)每块玻璃的变动储存成本=单件仓储成本+单件损毁成本+单件存货占用资金成本=12+1300×1%+1300×5%=90(元)

(3)经济订货批量=(2*9900*178.2/90)1/2 =198(块)

(4)与经济订货批量有关的存货总成本=(2×9900×178.2×90)1/2=17820(元)

(5)再订货点=6×9900/300=198(块)

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第5题
答案解析
答案: C,D
答案解析:合理的保险储备量是指能使缺货成本和储存成本之和最小时的储备量。保险储备成本的计算与缺货成本、储存成本有关,但与购置成本、订货成本无关。
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