当股价为60元时，到期组合净收入=52-60=-8（元），组合净损益=-8+3+4=-1（元），选项A不当选；

当股价为55元时，到期组合净收入=52-55=-3（元），组合净损益=-3+3+4=4（元），选择B当选；

当股价为50元时，到期组合净收入=50-52=-2（元），组合净损益=-2+3+4=5（元），选项C不当选；

当股价为45元时，到期组合净收入45-52=-7（元），组合净损益=-7+3+4=0，此时达到损益平衡，选项D当选

对于看跌期权来说，执行价格越高，看跌期权价值越高，选项A正确；

当前，甲期权处于虚值状态，内在价值等于0，时间溢价等于期权价值，选项C错误；

股价下降2元后，股价=30-2=28（元）=甲期权的执行价格，处于平价状态，甲期权的内在价值仍然为0，选项B错误。

当前，乙期权处于实值状态，内在价值=32-30=2（元），选项D正确。

保护性看跌期权可以锁定最低净收入和最低净损益，但由于支付期权费，相较于单独投资股票，该组合的净损益的预期也会同时降低，选项 A 不当选。

抛补性看涨期权组合缩小了未来的不确定性，如果到期日股价超过执行价格，则锁定了净收入和净损益，如果到期日股价低于执行价格，净损失比单纯购买股票要小一些，减少的数额相当于期权价格，故抛补性看涨期权将净损益限定在有限区间内，也是机构投资者常用的投资策略，选项 B 不当选、选项 C 当选。

单独投资于股票时风险很大，此时可以考虑购买股票的同时买入该股票的看跌期权，降低单独投资股票的风险，选项 D 不当选。