返售金融商品如何计税？增值税缴纳规则是什么

​返售金融商品（即买入返售，作为资金融出方/逆回购方）在增值税上不被视作金融商品买卖，而是被定性为贷款服务。其实务处理的核心在于：利息收入一般要交增值税，但金融机构之间的特定同业往来可免税。

（一）计税性质与销售额确定

1.业务实质：根据财税〔2016〕36号文，买入返售金融商品取得的利息收入，属于“各种占用、拆借资金取得的收入”，按贷款服务缴纳增值税，而非“金融商品转让”。

2.销售额：销售额为返售价格减去买入价格的差额（即实际取得的利息及利息性质的收入），不得扣除手续费等相关支出。

3.进项税额：纳税人接受贷款服务以及接受贷款服务向贷款方支付的与该笔贷款直接相关的投融资顾问费、手续费、咨询费等费用，其进项税额不得从销项税额中抵扣。

（二）税率与关键免税规则

1.一般计税（非金融机构/无优惠情形）：

一般纳税人税率6%；小规模纳税人征收率3%。

2.简易计税（资管产品）：

资管产品管理人运营资管产品发生的买入返售业务，暂适用简易计税方法，按照3%的征收率缴纳增值税。

3.免征增值税（金融机构同业往来）：

如果是金融机构之间开展的质押式买入返售金融商品和买断式买入返售金融商品（标的通常包括债券、同业存单等），取得的利息收入属于“金融同业往来利息收入”，免征增值税。

（三）实操缴纳要点

1.纳税义务发生时间：通常为合同约定的付息当天；若合同未明确付息日，一般按应收利息日或实际收到利息日确认。

2.申报与凭证：按“贷款服务”品目申报纳税。支付方（正回购方）取得的利息支出增值税发票，仅作为所得税税前扣除凭证，不能作为进项抵扣凭证。

3.风险提示：资管产品等在交易所做匿名回购时，若无法证明交易对手为金融机构却直接按免税申报，存在补税及滞纳金风险。

若是一般企业（非金融机构）拿闲置资金做了国债逆回购，这笔收益通常需按6%（或3%若小规模）贷款服务缴纳增值说；若是银行或券商，同业间的债券返售利息通常免征增值税。